花旗：海螺创业维持买入评级 目标价微降至46港

花旗集团最近发布了一份研究报告，对海螺创业（股票代码：00586）进行了深入评估。该报告调整了公司的目标价，由原来的47港元轻微下调至46港元，尽管如此，仍维持对其“买入”的评级。

报告中重点指出，海螺创业的核心业务——固体废物及危废处理——有望在明年第一季度在中国内地分拆上市。这一举措有望真实反映出业务的价值，并可能为公司带来重大机遇。据管理层透露，他们并不希望稀释现有股东的利益，因此在分拆业务上市时预计不会增发股本。未来，公司可能会通过发行可换股债券和银行贷款的方式进行融资。

花旗集团认为，海螺创业在部分地区危废项目的平均收费能够保持稳定。公司的定价策略旨在从一般废弃物处理商中争夺市场份额。由于其在行业内的竞争优势，公司预期能够保持整体毛利率在60%至70%的健康水平。

该行还强调，海螺创业在危废处理领域的市场地位不容忽视。其独特的业务模式和强大的运营能力使其在行业中独树一帜。随着内地对环保问题的日益重视，海螺创业的市场前景十分广阔。

这份研究报告对海螺创业的前景表示乐观，并认为该公司是一个具有吸引力的投资选择。对于关注这一领域的投资者来说，海螺创业无疑是一个值得关注的标的。在未来的日子里，我们期待看到海螺创业继续发展，实现更多的业绩突破。